تحلیل روزانه نقره (انس جهانی نقره) — 1405/06/04

پاسخ کوتاه

نقره با ۰٫۳۷٪ افتِ روزانه در ۶۸٫۵۱۱ دلار، در موقعیتِ ۸۸٫۹ درصدیِ دامنهٔ ۲۰ روزه قرار دارد. قیمت بالای میانگینِ نماییِ ۲۰ کندلِ چهارساعته (۶۸٫۵۰۷ دلار) ثابت مانده؛ اگر این سطح از دست برود، حمایتِ S۱ پیوت (۶۷٫۴۱۹ دلار) سطحِ قابلِ رصدِ بعدی است.

نقره با ۰٫۳۷٪ افتِ روزانه در ۶۸٫۵۱۱ دلار، در موقعیتِ ۸۸٫۹ درصدیِ دامنهٔ ۲۰ روزه قرار دارد. قیمت بالای میانگینِ نماییِ ۲۰ کندلِ چهارساعته (۶۸٫۵۰۷ دلار) ثابت مانده؛ اگر این سطح از دست برود، حمایتِ S۱ پیوت (۶۷٫۴۱۹ دلار) سطحِ قابلِ رصدِ بعدی است.

وضعیتِ امروزِ بازار

نقرهٔ جهانی (انس) در ساعتِ ۱۱:۰۵ UTC روزِ ۲۶ اوتِ ۲۰۲۶ در سطحِ ۶۸٫۵۱۱ دلار معامله می‌شود. بازگشاییِ جلسهٔ امروز در ۶۸٫۷۶۳ دلار ثبت شده و از آن لحظه تاکنون قیمت ‎−۰٫۲۵۲ دلار تغییر کرده که برابرِ ‎−۰٫۳۷ درصد است. این تنها عددِ معتبرِ تغییرِ قیمت در این گزارش است و رقمِ دامنهٔ روزانه —که فاصلهٔ سقف تا کف را نشان می‌دهد— معیارِ نوسان‌سنجی است، نه معیارِ رشد یا افت.

بستهٔ روزِ کاریِ قبل (۲۵ اوت) در ۶۸٫۶۶۱ دلار قرار داشت؛ قیمتِ فعلی پایین‌تر از این سطح معامله می‌شود. سقفِ امروز تا این لحظه ۶۹٫۷۱۷ دلار و کفِ آن ۶۸٫۱۹۰ دلار بوده است و دامنهٔ نوسانِ داخلِ روز ۱٫۵۲۷ دلار است. میانگینِ دامنهٔ روزانه در ۱۰ روزِ کاملِ اخیر ۲٫۶۰۹ دلار است و تا این ساعت ۵۹ درصد از آن پیموده شده؛ یعنی از منظرِ میانگینِ تاریخیِ کوتاه‌مدت، بخشِ قابلِ توجهی از ظرفیتِ نوسانِ روزانه هنوز باقی است. در بافتِ بلندمدت‌تر، میانگینِ دامنهٔ روزانه در ۲۵۲ روزِ کاری از اوتِ ۲۰۲۵ تا ژوئیهٔ ۲۰۲۶ برابرِ ۳٫۷۶۴ دلار بوده است.

از منظرِ موقعیت در محدودهٔ بیست‌روزه (۳۰ ژوئیه تا ۲۶ اوت ۲۰۲۶)، سقفِ این بازه ۷۰٫۰۰۹ دلار و کفِ آن ۵۶٫۵۵۶ دلار است. قیمتِ فعلی در ۸۸٫۹ درصد از این محدوده قرار دارد؛ به عبارتِ دیگر، نقره اکنون در بخشِ کاملاً فوقانیِ تاریخِ قیمتیِ بیست‌روزهٔ خود معامله می‌شود و فاصلهٔ آن با سقفِ این دوره اندک است.

از دیدِ میانگین‌های متحرک، قیمت بالای میانگینِ متحرکِ نمایی ۲۰ کندلِ چهارساعته (۶۸٫۵۰۷ دلار) بسته شده، اما قیمتِ فعلی پایین‌تر از میانگینِ متحرکِ نمایی ۵۰ کندلِ یک‌ساعته (۶۸٫۶۳۵ دلار) قرار دارد. ATRِ ۱۴ کندلِ یک‌ساعته ۰٫۴۴۵ دلار و ATRِ ۱۴ کندلِ چهارساعته ۰٫۹۹۶ دلار است. پوزیشنِ خالصِ نرمال‌شدهٔ سفته‌بازانِ بزرگ در آخرینِ گزارشِ هفتگیِ CFTC برابرِ ۰٫۴۴۵ است که در بخشِ مثبتِ طیفِ ‎−۱ تا ‎+۱ قرار دارد. نرخِ بهرهٔ حقیقیِ ۱۰سالهٔ آمریکا نیز در ۲۰ روزِ کاریِ گذشته ‎−۰٫۰۳۰ واحدِ درصد تغییر کرده که روندِ کاهشی را نشان می‌دهد؛ این متغیر صرفاً هزینهٔ فرصتِ نگه‌داشتنِ فلزِ بدونِ جریانِ نقدی را توصیف می‌کند و به‌تنهایی قدرتِ پیش‌بینیِ جهت ندارد.

سطوحِ کلیدیِ پیشِ‌رو

سطوحِ پیوتِ کلاسیک

سطوحِ پیوت از داده‌های روزِ کاریِ قبل (۲۵ اوت) محاسبه شده‌اند. پیوتِ مرکزی (P) از میانگینِ سقف، کف و بستهٔ آن روز به دست می‌آید و در ۶۸٫۶۷۴ دلار قرار دارد. قیمتِ فعلی زیرِ این سطح است.

• مقاومتِ اول R1 — ۶۹٫۹۱۷ دلار: از فرمولِ دوبرابرِ P منهای کفِ روزِ قبل (۶۷٫۴۳۲ دلار) محاسبه می‌شود. این سطح با سقفِ روزِ قبل (۶۹٫۹۳۰ دلار) همپوشانیِ نزدیکی دارد و می‌تواند به‌عنوانِ ناحیه‌ای برای رصد در نظر گرفته شود.
• حمایتِ اول S1 — ۶۷٫۴۱۹ دلار: از فرمولِ دوبرابرِ P منهای سقفِ روزِ قبل (۶۹٫۹۳۰ دلار) محاسبه می‌شود. اگر قیمت از سطوحِ فعلی پایین‌تر رود و پیوتِ مرکزی از دست برود، این ناحیه اولین سطحِ قابلِ رصدِ پایینی به شمار می‌رود.
• مقاومتِ دوم R2 — ۷۱٫۱۷۲ دلار: از فرمولِ P به‌علاوهٔ دامنهٔ روزِ قبل (سقف منهای کف) محاسبه می‌شود.
• حمایتِ دوم S2 — ۶۶٫۱۷۶ دلار: از فرمولِ P منهای دامنهٔ روزِ قبل محاسبه می‌شود.

سقف و کفِ محدودهٔ ۲۰ روزه

سقفِ بیست‌روزهٔ اخیر در ۷۰٫۰۰۹ دلار قرار دارد. با توجه به اینکه قیمتِ فعلی در ۸۸٫۹ درصدِ این محدوده است و فاصله‌ای اندک تا این سقف وجود دارد، اگر قیمت به این ناحیه نزدیک شود، نقطه‌ای است که پیش‌تر عرضه در آن فعال بوده و قابلِ رصد است. کفِ همین بازه در ۵۶٫۵۵۶ دلار قرار دارد که با فاصلهٔ چشمگیری پایین‌تر از قیمتِ فعلی است.

اعدادِ رُند

نزدیک‌ترین عددِ رُندِ بالای قیمتِ فعلی ۶۹٫۰۰۰ دلار است. اعدادِ رُند اغلب به‌دلیلِ تجمعِ سفارشاتِ روانشناختی در آن‌ها، توسطِ فعالانِ بازار به‌عنوانِ سطوحِ حساس رصد می‌شوند. نزدیک‌ترین عددِ رُندِ پایینِ قیمت ۶۸٫۰۰۰ دلار است؛ از آنجا که این عدد در نزدیکیِ کفِ امروز (۶۸٫۱۹۰ دلار) قرار دارد، در صورتِ فشارِ نزولی احتمالی قابلِ رصد خواهد بود.

نوسان‌پذیریِ امروز در برابرِ تاریخ

دامنهٔ امروز تا این لحظه (۱٫۵۲۷ دلار) از صدکِ ۲۰ روزهای آرام در ۲۵۲ روزِ کاریِ گذشته (۱٫۴۱۱ دلار) بالاتر است، اما از صدکِ ۸۰ روزهای پرنوسان (۵٫۱۸۳ دلار) فاصلهٔ زیادی دارد. بر این اساس، امروز از منظرِ نوسان‌پذیری روزی معمولی‌ تلقی می‌شود و نه روزی با نوسانِ غیرعادی.

نوسان و اندازهٔ ریسک

دامنهٔ امروز در برابرِ میانگین‌های مرجع

تا این لحظه، فاصلهٔ سقف تا کفِ روزِ جاری برابرِ ۱٫۵۲۷ دلار است. برای درکِ اهمیتِ این عدد، باید آن را در سه چارچوبِ مقایسه‌ای قرار داد.

چارچوبِ اول — میانگینِ ۱۰ روزِ کاملِ اخیر: میانگینِ دامنهٔ روزانه در ده روزِ کاملِ پیشین ۲٫۶۰۹ دلار بوده است. بر این اساس، روزِ جاری تا این لحظه ۵۹ درصد از این میانگین را پیموده؛ یعنی بیش از نیمِ ظرفیتِ متوسط در ده روزِ اخیر مصرف شده، اما هنوز فضایی قابلِ توجه تا رسیدن به آن میانگین باقی است. هر معامله‌گری که اندازهٔ حدضررِ خود را بر پایهٔ دامنهٔ معمولِ روزانه طراحی می‌کند، باید در نظر داشته باشد که نیمی از این ظرفیت هنوز بالقوه در دسترس است — نه اینکه حتماً محقق خواهد شد، بلکه از منظرِ ریسک، نمی‌توان آن را نادیده گرفت.

چارچوبِ دوم — داده‌های بلندمدت (منبع: دوکاسکوپی، بازهٔ ۲۰۲۵-۰۸-۰۴ تا ۲۰۲۶-۰۷-۲۸، ۲۵۲ روزِ معاملاتی): میانگینِ دامنهٔ روزانه در این بازهٔ یک‌ساله ۳٫۷۶۴ دلار بوده است. صدکِ بیستم — یعنی آستانه‌ای که در آن روزها «آرام» تلقی می‌شوند — ۱٫۴۱۱ دلار است و صدکِ هشتادم — نمایانگرِ روزهای پرنوسان — به ۵٫۱۸۳ دلار می‌رسد. دامنهٔ امروز با ۱٫۵۲۷ دلار تنها اندکی بالاتر از آستانهٔ صدکِ بیستم قرار دارد؛ این بدان معناست که از منظرِ تاریخیِ یک‌ساله، روزِ جاری در دسته‌بندیِ روزهای نسبتاً آرام و کم‌نوسان جای می‌گیرد — هرچند هنوز ساعاتی تا پایانِ جلسه باقی است.

چارچوبِ سوم — ATR: شاخصِ ATR(۱۴) روی کندلِ یک‌ساعته ۰٫۴۴۵ دلار و روی کندلِ چهارساعته ۰٫۹۹۶ دلار است. این اعداد تصویری از نوسانِ «لحظه‌ای» بازار در بازه‌های کوتاه‌تر به دست می‌دهند. هنگامی که یک معامله‌گر می‌خواهد حدضرری طراحی کند که نه آن‌قدر تنگ باشد که نویزِ عادی آن را فعال کند و نه آن‌قدر گشاد که ریسک را غیرقابلِ مدیریت سازد، ATRِ تایم‌فریمِ مرتبط معمولاً نقطهٔ شروعِ خوبی برای این سنجش است. اختلافِ معنادار میانِ ATRِ یک‌ساعته و چهارساعته نشان‌دهندهٔ آن است که تایم‌فریمِ انتخابی تأثیرِ قابلِ توجهی بر برآوردِ فضای نوسان دارد و انتخابِ نادرست می‌تواند اندازه‌گیریِ ریسک را به‌شدت منحرف کند.

ساختار و زمینهٔ کلان

موقعیتِ قیمت نسبت به میانگین‌های متحرک

آخرین قیمتِ ثبت‌شده (۶۸٫۵۱۱ دلار) از دو منظرِ میانگینِ متحرک موقعیتی ظریف و درخورِ توجه دارد. از یک سو، قیمت بالای میانگینِ متحرکِ نمایی ۲۰ دوره‌ای روی چارتِ چهارساعته (۶۸٫۵۰۷ دلار) بسته شده و این اعلامِ رسمیِ داده است. اما از سوی دیگر، میانگینِ متحرکِ نمایی ۵۰ دوره‌ای روی تایم‌فریمِ یک‌ساعته در ۶۸٫۶۳۵ دلار قرار دارد و قیمتِ کنونی زیرِ آن است. این همنشینیِ دو موقعیتِ متفاوت — بالای میانگینِ چهارساعته و زیرِ میانگینِ یک‌ساعته — نشانه‌ای از ناحیه‌ای است که در آن دو تایم‌فریم تصویرِ کاملاً یکسانی ارائه نمی‌دهند و تحلیلگر باید این تفاوتِ زاویهٔ دید را در تفسیرش لحاظ کند.

اعدادِ رُندِ نزدیک نیز بافتی بر این ساختار می‌افزایند: ۶۹٫۰۰۰ دلار نزدیک‌ترین سطحِ رُندِ بالاتر و ۶۸٫۰۰۰ دلار نزدیک‌ترین سطحِ رُندِ پایین‌تر است. قیمت در لحظه میانِ این دو سطح معامله می‌شود.

موقعیت در محدودهٔ ۲۰ روزِ اخیر

در بازهٔ ۲۰ روزِ معاملاتیِ اخیر (۲۰۲۶-۰۷-۳۰ تا ۲۰۲۶-۰۸-۲۶)، سقف ۷۰٫۰۰۹ دلار و کف ۵۶٫۵۵۶ دلار بوده است. قیمتِ فعلی در ۸۸٫۹ درصد از این محدوده قرار دارد؛ یعنی بسیار نزدیک به بالاترین نقطهٔ این بازهٔ زمانی است. این موقعیتِ بالا در محدودهٔ ۲۰ روزه یک واقعیتِ توصیفی است و نه به خودی خود دلیلِ بازگشت و نه دلیلِ تداوم.

نسبتِ طلا به نقره و زمینهٔ کلان

نسبتِ طلا به نقره در حالِ حاضر روی ۶۷٫۴ ایستاده است. این نسبت نشان می‌دهد برای خریدِ یک اونس طلا، معادلِ ۶۷٫۴ اونس نقره لازم است. این عدد به خودی خود نه «گران» است و نه «ارزان»، بلکه باید در کنارِ میانگین‌های بلندمدتِ این نسبت سنجیده شود — داده‌ای که در این گزارش فراهم نشده است.

در حوزهٔ متغیرهای کلان، نرخِ بهرهٔ حقیقیِ ۱۰ سالهٔ آمریکا (منبع: FRED:DFII10) در ۲۰ روزِ کاریِ گذشته ۰٫۰۳۰ واحدِ درصد کاهش یافته است. این کاهش از آن‌رو مرتبط است که نرخِ بهرهٔ حقیقی هزینهٔ فرصتِ نگه‌داشتنِ فلزِ بدونِ جریانِ نقدی را توصیف می‌کند؛ با این حال، همان‌طور که در پانوشتِ داده‌ها نیز تصریح شده، آزمونِ داخلی نشان داده این متغیر به‌تنهایی قدرتِ پیش‌بینیِ جهت ندارد و صرفاً یک زمینهٔ اطلاعاتی است.

پوزیشنِ خالصِ سفته‌بازانِ بزرگ بر اساسِ آخرین گزارشِ هفتگیِ CFTC COT، پس از نرمال‌سازی در بازهٔ −۱ تا +۱، روی ۰٫۴۴۵ قرار دارد. این عدد بیانگرِ آن است که موضعِ سفته‌بازی در ناحیهٔ مثبت اما نه در اشباعِ خرید است؛ نیمه‌ای از راهِ بینِ خنثی و حداکثرِ خرید. این اطلاعات تصویری از وزنِ مواضعِ بزرگ‌ترین بازیگرانِ بازار به دست می‌دهد، اما به‌تنهایی تعیین‌کنندهٔ جهتِ آتی نیست.

سناریوهای مشروط و آنچه باید رصد شود

پیش از هر چیز باید صراحتاً گفت: هیچ‌یک از سناریوهای زیر پیش‌بینیِ جهت نیستند و هیچ درصدِ احتمالی به آن‌ها تعلق نمی‌گیرد. این‌ها نقشه‌ای از سطوحِ ثبت‌شده در داده‌اند که در صورتِ فعال‌شدنِ شرطِ هر سناریو، ایستگاهِ بعدیِ قابلِ رصد را نشان می‌دهند. اینکه کدام مسیر فعال خواهد شد، ابزارِ تکنیکال از پیش نمی‌تواند تعیین کند.

سناریوی اول: ادامهٔ فشارِ نزولی و آزمونِ سطوحِ پایینی

قیمتِ لحظه‌ای در ۶۸٫۵۱۱ دلار است و پیوتِ کلاسیکِ روزِ کاریِ گذشته (P) در ۶۸٫۶۷۴ دلار قرار دارد. قیمت در حالِ حاضر زیرِ پیوت معامله می‌شود. اگر بازار نتواند به بالای ۶۸٫۶۷۴ دلار بازگردد و تغییرِ منفیِ ۰٫۲۵۲ دلار نسبت به بازگشایی عمق بیشتری بگیرد، آنگاه کفِ امروز (۶۸٫۱۹۰ دلار) اولین ایستگاهِ قابلِ رصد است. اگر این کف نیز از دست برود، عددِ رُندِ ۶۸٫۰۰۰ دلار در مسیر قرار دارد و پس از آن حمایتِ پیوتِ S1 در ۶۷٫۴۱۹ دلار که به‌فاصلهٔ اندکی با کفِ روزِ کاریِ قبل (۶۷٫۴۳۲ دلار) همپوشانی ایجاد می‌کند. تراکمِ این دو رقم در کنارِ یکدیگر آن را به ناحیه‌ای با چگالیِ بالا تبدیل می‌کند که بازار باید به آن واکنشِ مشخصی نشان دهد.

سناریوی دوم: بازگشت به بالای پیوت و تلاش برای سطوحِ بالایی

اگر قیمت به بالای پیوتِ ۶۸٫۶۷۴ دلار بازگردد و EMA ۵۰ کندلِ یک‌ساعته (۶۸٫۶۳۵ دلار) را به‌عنوانِ حمایت حفظ کند، آنگاه عددِ رُندِ ۶۹٫۰۰۰ دلار اولین ایستگاهِ قابلِ رصد در بالاست. اگر از آن عبور شود، سقفِ امروز (۶۹٫۷۱۷ دلار)، مقاومتِ پیوتِ R1 (۶۹٫۹۱۷ دلار) و سقفِ روزِ کاریِ قبل (۶۹٫۹۳۰ دلار) در نزدیکیِ هم متمرکز شده‌اند و یک ناحیهٔ مقاومتیِ پرتراکم می‌سازند. اگر بازار از تمامِ این سطوح عبور کند، سقفِ ۲۰ روزِ معاملاتیِ اخیر (۷۰٫۰۰۹ دلار، بازهٔ ۲۰۲۶-۰۷-۳۰ تا ۲۰۲۶-۰۸-۲۶) رکوردِ بالاییِ ثبت‌شدهٔ این دوره است که بازار باید نسبت به آن تکلیفِ خود را روشن کند.

سناریوی سوم: تحکیم و درجا زدن در میانهٔ دامنه

دامنهٔ امروز تا این لحظه ۱٫۵۲۷ دلار است و ۵۹ درصد از میانگینِ دامنهٔ روزانهٔ ۱۰ روزِ کاملِ اخیر (۲٫۶۰۹ دلار) پیموده شده؛ اما روز هنوز تمام نشده است. اگر بازار بینِ EMA ۲۰ چهارساعته (۶۸٫۵۰۷ دلار) و عددِ رُندِ ۶۹٫۰۰۰ دلار درجا بزند و نوساناتِ جانبی شکل بگیرد، آنگاه هر شکستِ قاطع از این بازه —چه به سمتِ بالا چه به پایین— اولین جهتِ قابلِ رصد خواهد بود. در این حالت S1 در ۶۷٫۴۱۹ دلار و R1 در ۶۹٫۹۱۷ دلار نقشِ مرزهای کنترلیِ گسترده‌تر را ایفا می‌کنند.

دو نکتهٔ زمینه‌ای که در خوانشِ این سناریوها باید در نظر داشت: نخست اینکه موقعیتِ قیمت در ۸۸٫۹ درصد از محدودهٔ ۲۰ روزِ معاملاتیِ اخیر (بینِ ۵۶٫۵۵۶ تا ۷۰٫۰۰۹ دلار) قرار دارد؛ یعنی قیمت در بخشِ بالاییِ بازهٔ ماهانه است و فاصلهٔ کمتری تا سقف نسبت به کف باقی مانده. دوم اینکه پوزیشنِ خالصِ سفته‌بازانِ بزرگ (آخرین گزارشِ هفتگیِ CFTC) در ۰٫۴۴۵ روی مقیاسِ −۱ تا +۱ قرار دارد که اشتیاقِ نسبیِ صعودی را در این طیف نشان می‌دهد؛ با این حال این داده هفتگی و تأخیری است و تأییدیهٔ جهتِ کوتاه‌مدت نیست.

چه چیزی می‌تواند این تصویر را باطل کند

چارچوبِ بالا بر پایهٔ داده‌های کندلِ بستهٔ ۲۰۲۶-۰۸-۲۶ ساعتِ ۱۱:۰۵ UTC تنظیم شده است. موارد زیر می‌توانند آن را بی‌اعتبار کنند:

• شکستِ ضربتیِ S2 پیوت (۶۶٫۱۷۶ دلار): عبورِ یک‌جهتهٔ قیمت از S1 و رسیدن به S2 به معنایِ از‌دست‌رفتنِ ساختارِ کنترلیِ پیوتِ روزانه است و همهٔ سطوحِ فوق باید با داده‌های روزِ جدید بازنویسی شوند.
• شکستِ R2 پیوت (۷۱٫۱۷۲ دلار) به بالا: دامنه‌ای که برای رسیدن به R2 لازم است از صدکِ ۸۰ دامنه‌های روزانه در بازهٔ بلندمدت (۵٫۱۸۳ دلار در ۲۵۲ روزِ معاملاتیِ ۲۰۲۵-۰۸-۰۴ تا ۲۰۲۶-۰۷-۲۸) فراتر می‌رود؛ چنین روزی با روزهایِ معمول قابلِ مقایسه نیست و سناریوهایِ فعلی منسوخ خواهند شد.
• رویدادِ ماکرویِ ناگهانی: انتشارِ داده‌های اقتصادیِ بزرگ یا تحولاتِ ژئوپلیتیکیِ غیرمنتظره می‌توانند ATR کندلِ چهارساعته (۰٫۹۹۶ دلار) را با جهشی تند جابه‌جا کنند و تمامِ سطوحِ داخلیِ روز را بی‌معنا سازند.
• از‌دست‌رفتنِ EMA ۲۰ چهارساعته (۶۸٫۵۰۷ دلار) به‌عنوانِ پایه: قیمتِ فعلی تنها چند سنت بالای این میانگین است. اگر قیمت به زیرِ آن برود و آن را به‌عنوانِ مقاومت بازپس بگیرد، تصویرِ مومنتومِ کوتاه‌مدت تغییرِ ساختاری می‌یابد و باید با کندل‌های جدید ارزیابی مجدد شود.

جدولِ اعداد و سطوحِ کلیدی

هر عدد این جدول مستقیماً از دادهٔ بازار محاسبه شده است؛ ستونِ «مبنا» می‌گوید از کدام فید و کدام بازهٔ زمانی آمده تا هر ادعایی قابلِ بررسی باشد.

امروز

• آخرین قیمت: 68.511 دلار (کندلِ بستهٔ 2026-08-26 11:05 UTC، منبع broker)
• قیمتِ بازگشاییِ امروز: 68.763 دلار (منبع broker)
• سقفِ امروز: 69.717 دلار (منبع broker)
• کفِ امروز: 68.190 دلار (منبع broker)
• دامنهٔ امروز تا این لحظه: 1.527 دلار (منبع broker)
• تغییر نسبت به بازگشاییِ امروز: -0.252 دلار (منبع broker)
• درصدِ تغییر نسبت به بازگشاییِ امروز: -0.37 درصد (منبع broker)

روزِ کاریِ پیشین و سطوحِ پیوت

• سقفِ روزِ کاریِ قبل: 69.930 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-25، منبع broker)
• کفِ روزِ کاریِ قبل: 67.432 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-25، منبع broker)
• بستهٔ روزِ کاریِ قبل: 68.661 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-25، منبع broker)
• مقاومتِ پیوت R2 = P + (سقف−کف): 71.172 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-25، منبع broker)
• مقاومتِ پیوت R1 = ۲P − کف: 69.917 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-25، منبع broker)
• پیوتِ کلاسیک P = (سقف+کف+بسته)÷۳: 68.674 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-25، منبع broker)
• حمایتِ پیوت S1 = ۲P − سقف: 67.419 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-25، منبع broker)
• حمایتِ پیوت S2 = P − (سقف−کف): 66.176 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-25، منبع broker)

محدودهٔ اخیر و اعدادِ رُند

• سقفِ 20 روزِ اخیر: 70.009 دلار (20 روزِ معاملاتیِ اخیر (2026-07-30 تا 2026-08-26)، منبع broker)
• کفِ 20 روزِ اخیر: 56.556 دلار (20 روزِ معاملاتیِ اخیر (2026-07-30 تا 2026-08-26)، منبع broker)
• موقعیتِ قیمت داخلِ همین محدوده: 88.9 درصد (20 روزِ معاملاتیِ اخیر (2026-07-30 تا 2026-08-26)، منبع broker)
• نزدیک‌ترین عددِ رُندِ بالای قیمت: 69.000 دلار (گامِ 1، منبع محاسبهٔ حسابی)
• نزدیک‌ترین عددِ رُندِ پایینِ قیمت: 68.000 دلار (گامِ 1، منبع محاسبهٔ حسابی)

نوسان

• میانگینِ دامنهٔ روزانه در 10 روزِ کاملِ اخیر: 2.609 دلار (10 روزِ کاملِ معاملاتی، منبع broker)
• سهمِ پیموده‌شده از میانگینِ دامنهٔ روزانه: 59 درصد (منبع broker)
• ATR(۱۴) روی کندلِ یک‌ساعته: 0.445 دلار (451 کندلِ H1، منبع broker)
• ATR(۱۴) روی کندلِ چهارساعته: 0.996 دلار (122 کندلِ H4، منبع broker)
• میانگینِ دامنهٔ روزانه در بازهٔ بلند: 3.764 دلار (2025-08-04 تا 2026-07-28، منبع dukascopy)
• صدکِ ۲۰ دامنهٔ روزانه (روزهای آرام): 1.411 دلار (2025-08-04 تا 2026-07-28، منبع dukascopy)
• صدکِ ۸۰ دامنهٔ روزانه (روزهای پرنوسان): 5.183 دلار (2025-08-04 تا 2026-07-28، منبع dukascopy)

ساختار و زمینهٔ کلان

• میانگینِ متحرکِ نمایی ۲۰ روی چهارساعته: 68.507 دلار (122 کندلِ H4، منبع broker)
• میانگینِ متحرکِ نمایی ۵۰ روی یک‌ساعته: 68.635 دلار (451 کندلِ H1، منبع broker)
• نسبتِ طلا به نقره (اونس طلا به ازای هر اونس نقره): 67.4 (هر دو پا از همان مبنای قیمتی، منبع broker)
• تغییرِ نرخِ بهرهٔ حقیقیِ ۱۰سالهٔ آمریکا در ۲۰ روزِ کاری: -0.030 واحدِ درصد (۲۰ روزِ کاری، منبع FRED:DFII10)
• پوزیشنِ خالصِ سفته‌بازانِ بزرگ (نرمال‌شده ‎−۱ تا ‎+۱): 0.445 (آخرین گزارشِ هفتگی، منبع CFTC COT)

این اعداد از کجا آمده‌اند

همهٔ قیمت‌ها و سطوحِ این صفحه از یک منبعِ واحد می‌آیند: کندلِ پنج‌دقیقه‌ای فیدِ broker — یعنی همان مبنای قیمتی که سفارش رویش اجرا می‌شود. تایم‌فریم‌های بالاتر (یک‌ساعته، چهارساعته، روزانه) از همان کندلِ پنج‌دقیقه‌ای بالا ساخته می‌شوند و ردیفِ خامِ ذخیره‌شده خوانده نمی‌شود، چون آن ردیف‌ها در گذشته سه قراردادِ زمانیِ متفاوت داشتند. کندلِ در حالِ شکل‌گیری از محاسبه کنار گذاشته می‌شود تا هیچ عددی از آینده وام گرفته نشود.

«روزِ معاملاتی» در این صفحه از ساعت ۲۲:۰۰ گرینویچ تا ۲۲:۰۰ روز بعد است، نه از نیمه‌شب تا نیمه‌شب؛ بازارِ فلزات یکشنبه شب باز می‌شود و اگر روزها تقویمی بریده شوند، دو ساعتِ بازگشاییِ یکشنبه یک «روزِ» ساختگی می‌سازد و میانگینِ دامنهٔ روزانه را کمتر از واقع نشان می‌دهد.

آنچه امروز عمداً محاسبه نشد

شفافیت دربارهٔ چیزی که نداریم به‌اندازهٔ خودِ داده مهم است. این موارد امروز از تحلیل کنار گذاشته شدند و هیچ‌کدام با تخمین یا با وصله‌کردنِ منبعِ دیگری جایگزین نشدند:

• EMA200 روزانه به ~۴۰۰ روز داده در یک مبنای قیمتیِ واحد نیاز دارد؛ فیدِ broker این عمق را ندارد و وصلهٔ چندمنبعی سطح را جابه‌جا می‌کند
• نمونهٔ خبرِ ۳ روزِ اخیر کافی نبود (n=0، کف ۳)

سلبِ مسئولیت

این صفحه یک گزارشِ داده‌محور از وضعیتِ بازار است، نه توصیهٔ سرمایه‌گذاری و نه سیگنالِ خرید یا فروش. هیچ عددی در این متن پیش‌بینیِ قیمت نیست؛ سطوحِ ذکرشده صرفاً نقاطی هستند که از دادهٔ گذشته محاسبه شده‌اند و هیچ تضمینی دربارهٔ رفتارِ قیمت در آینده نمی‌دهند. معامله در بازارِ فلزات و فارکس با اهرم، ریسکِ از دست دادنِ کلِ سرمایه را دارد. تصمیمِ معاملاتی مسئولیتِ خودِ شماست؛ پیش از هر اقدامی وضعیتِ مالی و میزانِ تحملِ ریسکِ خود را بسنجید و در صورتِ نیاز از مشاورِ دارای مجوز کمک بگیرید.