تحلیل روزانه نقره (انس جهانی نقره) — 1405/05/30

پاسخ کوتاه

نقره با ۲٫۲۹ درصد رشد از بازگشایی، در ۶۹٫۶۵۲ دلار و در ۹۷٫۵ درصدِ بالایِ محدودهٔ ۱۸روزه قرار دارد. قیمت از R1 پیوت (۶۹٫۴۸۶ دلار) عبور کرده و اکنون با سطحِ رُندِ ۷۰ دلار روبه‌روست. ۷۱ درصد از میانگینِ دامنهٔ ۱۰روزه پیموده شده، که ظرفیتِ حرکتِ اضافی را در بقیهٔ روز محدودتر نشان می‌

نقره با ۲٫۲۹ درصد رشد از بازگشایی، در ۶۹٫۶۵۲ دلار و در ۹۷٫۵ درصدِ بالایِ محدودهٔ ۱۸روزه قرار دارد. قیمت از R1 پیوت (۶۹٫۴۸۶ دلار) عبور کرده و اکنون با سطحِ رُندِ ۷۰ دلار روبه‌روست. ۷۱ درصد از میانگینِ دامنهٔ ۱۰روزه پیموده شده، که ظرفیتِ حرکتِ اضافی را در بقیهٔ روز محدودتر نشان می‌

وضعیتِ امروزِ بازار

نقرهٔ جهانی در روزِ ۱۴۰۵/۰۵/۳۰ با بازگشایی در سطحِ ۶۸٫۰۹۴ دلار کارِ خود را آغاز کرد. از آن لحظه تاکنون قیمت ۱٫۵۵۸ دلار — معادلِ ۲٫۲۹ درصد — افزایش یافته و آخرین معامله در ۶۹٫۶۵۲ دلار ثبت شده است. بستهٔ روزِ کاریِ گذشته (۱۴۰۵/۰۵/۲۹) برابرِ ۶۸٫۰۶۰ دلار بود؛ قیمتِ فعلی بالاتر از آن سطح معامله می‌شود.

سقفِ روز تا این ساعت ۶۹٫۹۸۴ دلار و کفِ آن ۶۷٫۸۹۱ دلار بوده است. دامنهٔ نوسانِ امروز ۲٫۰۹۳ دلار را پوشش داده که معادلِ ۷۱ درصد از میانگینِ دامنهٔ روزانه در ۱۰ روزِ کاملِ اخیر (۲٫۹۲۸ دلار) است. این بدان معناست که بخشِ قابلِ‌توجهی از پهنایِ نوسانِ معمولِ روز تا این لحظه مصرف شده، هرچند در بازهٔ بلند‌مدتِ ۲۵۲ روزِ کاری (۲۰۲۵/۰۸/۰۴ تا ۲۰۲۶/۰۷/۲۸) روزهایی با دامنهٔ تا ۵٫۱۸۳ دلار (صدکِ ۸۰) نیز ثبت شده‌اند.

در بازهٔ ۱۸ روزِ معاملاتیِ اخیر (از ۲۰۲۶/۰۷/۲۹ تا ۲۰۲۶/۰۸/۲۱)، سقف در ۶۹٫۹۸۴ دلار و کف در ۵۶٫۵۵۶ دلار ثبت شده است. قیمتِ فعلی در ۹۷٫۵ درصدِ ارتفاعِ این بازه جای گرفته — یعنی در نزدیک‌ترین نقطه به سقفِ ۱۸ روزه قرار دارد. نکتهٔ قابلِ توجه آنکه سقفِ امروز (۶۹٫۹۸۴ دلار) دقیقاً برابرِ سقفِ کلِّ این دورهٔ ۱۸ روزه است.

قیمت هم‌اکنون بالاتر از میانگینِ متحرکِ نمایی ۲۰ کندلِ چهارساعته (۶۶٫۶۴۴ دلار) و نیز بالاتر از میانگینِ متحرکِ نمایی ۵۰ کندلِ یک‌ساعته (۶۷٫۳۷۲ دلار) معامله می‌شود و گزارشِ داده‌ها تأیید می‌کند که بسته‌شدنِ کندلِ چهارساعته بالای EMA ۲۰ محقق شده است. ATR(۱۴) روی تایم‌فریمِ یک‌ساعته ۰٫۵۱۲ دلار و روی تایم‌فریمِ چهارساعته ۱٫۰۱۵ دلار است که وسعتِ نوسانِ اخیر در هر بازه را توصیف می‌کند.

نسبتِ طلا به نقره در این لحظه ۶۵٫۹ است. پوزیشنِ خالصِ سفته‌بازانِ بزرگ بر اساسِ آخرین گزارشِ هفتگیِ CFTC COT — که روی بازهٔ نرمال‌شدهٔ منفیِ یک تا مثبتِ یک اندازه‌گیری می‌شود — در سطحِ ۰٫۴۳۱ قرار دارد و نشان‌دهندهٔ تمایلِ خالصِ مثبتِ این دسته از معامله‌گران است. نرخِ بهرهٔ حقیقیِ ۱۰‌سالهٔ آمریکا نیز در ۲۰ روزِ کاریِ گذشته ۰٫۰۴۰ واحدِ درصد افزایش داشته؛ این متغیر هزینهٔ فرصتِ نگه‌داشتنِ فلزِ بدونِ جریانِ نقدی را توصیف می‌کند و به‌تنهایی قدرتِ پیش‌بینیِ جهت ندارد.

سطوحِ کلیدیِ پیشِ‌رو

پیوتِ کلاسیک و سطوحِ مشتق‌شده

پیوتِ کلاسیکِ امروز از میانگینِ سقف، کف و بستهٔ روزِ کاریِ ۱۴۰۵/۰۵/۲۹ محاسبه شده است: P = (۶۸٫۹۸۲ + ۶۵٫۶۲۶ + ۶۸٫۰۶۰) ÷ ۳ = ۶۷٫۵۵۶ دلار. سطوحِ حمایت و مقاومتِ مشتق‌شده از این محور عبارتند از:

• مقاومتِ R1 = ۶۹٫۴۸۶ دلار — از فرمولِ ۲P منهایِ کفِ روزِ قبل؛ قیمتِ فعلی این سطح را از پایین عبور کرده و بالاتر از آن معامله می‌شود.
• مقاومتِ R2 = ۷۰٫۹۱۲ دلار — از فرمولِ P به‌علاوهٔ فاصلهٔ سقف تا کفِ روزِ قبل؛ مقاومتِ پیوتِ گسترده‌تر که با فاصله‌ای بیشتر از قیمتِ فعلی قرار دارد.
• حمایتِ S1 = ۶۶٫۱۳۰ دلار — از فرمولِ ۲P منهایِ سقفِ روزِ قبل؛ اولین حمایتِ پیوتیِ قابلِ رصد.
• حمایتِ S2 = ۶۴٫۲۰۰ دلار — از فرمولِ P منهایِ فاصلهٔ سقف تا کفِ روزِ قبل؛ حمایتِ پیوتِ عمیق‌تر که در موقعیتِ کنونیِ قیمت فاصلهٔ قابلِ توجهی دارد.

سقف و کفِ محدوده‌ٔ ۱۸ روزه

سقفِ محدودهٔ ۱۸ روزه در ۶۹٫۹۸۴ دلار است که — همان‌طور که اشاره شد — با سقفِ امروز منطبق است. این هم‌نشینیِ سقفِ روزانه با سقفِ چندهفته‌ای یک ناحیهٔ رصدیِ مهم می‌سازد؛ اگر قیمت بتواند پایداری در بالای این سطح نشان دهد، تصویرِ تکنیکال معنای متفاوتی خواهد داشت تا زمانی که در زیرِ آن بماند. کفِ همین محدوده در ۵۶٫۵۵۶ دلار در فاصله‌ای دور از قیمتِ کنونی قرار گرفته است.

اعدادِ رُند و زون‌هایِ روان‌شناختی

نزدیک‌ترین عددِ رُندِ بالای قیمتِ فعلی ۷۰٫۰۰۰ دلار است. این سطح در تقاطع با سقفِ روزِ جاری (۶۹٫۹۸۴ دلار) و سقفِ ۱۸ روزه (۶۹٫۹۸۴ دلار) و مقاومتِ پیوتِ R1 (که از پایین درگذشته) یک ناحیهٔ متراکمِ رصدی می‌سازد. اگر قیمت در برابرِ این ناحیه واکنش نشان دهد، ۶۹٫۰۰۰ دلار به‌عنوانِ نزدیک‌ترین عددِ رُندِ پایین‌تر اولین نقطهٔ حمایتِ روانشناختی قابلِ پایش خواهد بود. در پشتِ آن نیز R1 پیوت در ۶۹٫۴۸۶ دلار به‌عنوانِ سطحِ فنیِ میانی قرار می‌گیرد که عبورِ قیمت از آن در جهتِ صعود از دادهٔ امروز تأیید شده است.

در مجموع، بازار با پوششِ ۷۱ درصدی از میانگینِ دامنهٔ ۱۰‌روزه و موقعیتِ ۹۷٫۵ درصدی در بازهٔ ۱۸ روزه، در ناحیه‌ای قرار دارد که سطوحِ فنیِ متعددی در نزدیکی‌اش تجمع یافته‌اند. رفتارِ قیمت در برابرِ این ناحیه در ساعاتِ پیشِ رو شایستهٔ پایش دقیق است.

نوسان و اندازهٔ ریسک

دامنهٔ امروز در برابرِ معیارهای مقایسه‌ای

دامنهٔ نوسانِ نقره از بازگشایی تا این لحظه از روزِ جاری به ۲٫۰۹۳ دلار رسیده است. برای درکِ اهمیتِ واقعیِ این عدد، لازم است آن را در کنارِ چند معیارِ مقایسه‌ای بنشانیم.

میانگینِ دامنهٔ روزانه در ۱۰ روزِ کاملِ اخیر برابر با ۲٫۹۲۸ دلار است. بر این اساس، دامنهٔ امروز تا این ساعت معادلِ ۷۱ درصد از این میانگینِ کوتاه‌مدت را پوشش داده؛ یعنی بخشِ قابلِ توجهی از ظرفیتِ نوسانِ روزانه — بر پایهٔ رفتارِ ۱۰ روزِ اخیر — مصرف شده و فضایِ باقی‌مانده محدودتر از آغازِ روز است.

در افقِ بلندتر، میانگینِ دامنهٔ روزانه در بازهٔ ۲۰۲۵-۰۸-۰۴ تا ۲۰۲۶-۰۷-۲۸ (۲۵۲ روزِ معاملاتی، منبع: dukascopy) برابر با ۳٫۷۶۴ دلار است. دامنهٔ امروز هنوز به این میانگینِ یک‌سالهٔ بازار نرسیده و از این منظر، روزی با نوسانِ متوسط به شمار می‌رود.

داده‌های صدکی تصویرِ دقیق‌تری از طیفِ نوسانِ همین بازهٔ بلند به دست می‌دهند: صدکِ ۲۰ (روزهایِ آرام) برابر با ۱٫۴۱۱ دلار است و صدکِ ۸۰ (روزهایِ پُرنوسان) به ۵٫۱۸۳ دلار می‌رسد. دامنهٔ کنونیِ امروز — ۲٫۰۹۳ دلار — میانِ این دو صدک قرار دارد: نه در دستهٔ روزهایِ بسیار آرام که کمتر از ۱٫۴۱۱ دلار حرکت می‌کنند، و نه در دستهٔ روزهایِ طوفانی که دامنه‌شان از ۵٫۱۸۳ دلار فراتر می‌رود.

ATR و پیامدهایِ آن برای اندازه‌بندیِ ریسک

ATR(۱۴) روی تایم‌فریمِ یک‌ساعته در حالِ حاضر ۰٫۵۱۲ دلار است؛ یعنی در هر کندلِ یک‌ساعته، نقره به‌طورِ میانگین نزدیک به نیم‌دلار نوسان کرده است. ATR(۱۴) روی تایم‌فریمِ چهارساعته به ۱٫۰۱۵ دلار می‌رسد و دامنهٔ میانگینِ هر کندلِ چهارساعته را نشان می‌دهد.

مفهومِ کاربردیِ ATR در اندازه‌بندیِ ریسک از این منظر قابلِ توجه است: هر حدضرری که کوچک‌تر از ATR تایم‌فریمِ مربوطه طراحی شود، در معرضِ این خطر قرار می‌گیرد که نوسانِ عادیِ بازار — نه لزوماً چرخشِ جهت — آن را فعال کند. در محیطی که ۷۱ درصدِ میانگینِ دامنهٔ روزانه پیموده شده، قرارگرفتنِ حدضرر در فضایِ بسیار تنگ — بدونِ در نظر گرفتنِ ATR — ممکن است فاقدِ توجیهِ تکنیکالِ کافی باشد. این یک مشاهدهٔ ساختاری است، نه راهنمایِ معامله‌ای.

ساختار و زمینهٔ کلان

موقعیتِ قیمت نسبت به میانگین‌های متحرک

قیمتِ کنونیِ نقره در ۶۹٫۶۵۲ دلار در حالی معامله می‌شود که هر دو میانگینِ متحرکِ اصلیِ ردیابی‌شده زیرِ آن قرار دارند: میانگینِ متحرکِ نمایی ۵۰ روی تایم‌فریمِ یک‌ساعته در ۶۷٫۳۷۲ دلار و میانگینِ متحرکِ نمایی ۲۰ روی تایم‌فریمِ چهارساعته در ۶۶٫۶۴۴ دلار ایستاده‌اند. داده‌ها صریحاً تأیید می‌کنند که قیمت بالایِ میانگینِ ۲۰ کندلِ چهارساعته بسته شده است. این وضعیت نشان می‌دهد قیمت در بخشِ فوقانیِ ساختارِ کوتاه تا میان‌مدت قرار گرفته؛ توصیفِ محضِ موقعیت است، نه حکمِ جهت.

موقعیت در محدودهٔ ۱۸ روزهٔ اخیر

قیمت در ۹۷٫۵ درصد از دامنهٔ ۱۸ روزِ معاملاتیِ اخیر (۲۰۲۶-۰۷-۲۹ تا ۲۰۲۶-۰۸-۲۱) قرار دارد. سقفِ این محدوده ۶۹٫۹۸۴ دلار و کفِ آن ۵۶٫۵۵۶ دلار است. این آمار یک واقعیتِ ساختاریِ قابلِ رصد را بیان می‌کند: قیمت در فاصلهٔ بسیار اندکی از بالاترین نقطهٔ یک‌ونیم‌ماهِ اخیر ایستاده است. اینکه این نزدیکیِ به سقف نشانهٔ قوت است یا زمینه‌سازِ فشار، به سایرِ عواملِ هم‌زمان وابسته است و از این داده به‌تنهایی نمی‌توان نتیجه گرفت.

نسبتِ طلا به نقره

نسبتِ طلا به نقره در حالِ حاضر ۶۵٫۹ است؛ یعنی برای خریدِ یک اونسِ طلا باید ۶۵٫۹ اونسِ نقره پرداخت شود. برخی تحلیلگران از این نسبت برای سنجشِ ارزش‌گذاریِ نسبیِ دو فلز در برابرِ یکدیگر بهره می‌برند، اما این عدد به‌تنهایی نه سیگنالِ خرید است نه فروش — تنها بازتابِ رابطهٔ قیمتیِ لحظه‌ایِ دو فلزِ گران‌بها در همین مقطع است.

متغیرهایِ کلان

• نرخِ بهرهٔ حقیقیِ ۱۰سالهٔ آمریکا (FRED:DFII10): در ۲۰ روزِ کاریِ گذشته، این نرخ ۰٫۰۴۰ واحدِ درصد افزایش یافته است. نرخِ بهرهٔ حقیقیِ بالاتر هزینهٔ فرصتِ نگه‌داشتنِ دارایی‌هایِ بدونِ جریانِ نقدی — مانندِ فلزاتِ گران‌بها — را از منظرِ نظری بالا می‌برد. با این همه، آزمونِ داخلیِ ما نشان داد این متغیر به‌تنهایی قدرتِ پیش‌بینیِ جهتِ قیمت ندارد و کارکردش محدود به فراهم‌کردنِ بستری برای فهمِ محیطِ اقتصادیِ کلی است.
• پوزیشنِ خالصِ سفته‌بازانِ بزرگ (COT، منبع: CFTC): آخرین گزارشِ هفتگی، موقعیتِ خالصِ نرمال‌شده را ۰٫۴۳۱ روی مقیاسِ −۱ تا +۱ نشان می‌دهد. این رقم بیانگرِ تمایلِ نسبی به سمتِ موضعِ خرید در میانِ سفته‌بازانِ بزرگ است، اما از سقفِ مقیاس فاصله دارد. COT گزارشی با تأخیرِ هفتگی است و تصویرِ لحظه‌ای نمی‌دهد؛ تنها به‌عنوانِ ردیابِ جریانِ موضع‌گیریِ بازیگرانِ بزرگ در نظر گرفته می‌شود، نه راهنمایِ مستقیم.

سناریوهای مشروط و آنچه باید رصد شود

پیش از هر چیز باید این نکته را روشن کرد که آنچه در ادامه می‌آید پیش‌بینی نیست؛ این‌ها نقشه‌ای از سطوحِ شناخته‌شده هستند که بازار در صورتِ تحققِ شرطِ مشخص می‌تواند به آن‌ها واکنش نشان دهد. اینکه کدام سناریو رخ می‌دهد از پیش معلوم نیست و هیچ‌کدام احتمالِ کمّیِ ضمیمه ندارند.

سناریوی اول — تلاش برای شکستِ سقفِ ۱۸ روزه

قیمتِ کنونیِ نقره در ۶۹٫۶۵۲ دلار با فاصلهٔ اندکی زیرِ سقفِ امروز (۶۹٫۹۸۴ دلار) معامله می‌شود؛ این سقف با بالاترین سطحِ ۱۸ روزِ معاملاتیِ اخیر (۲۰۲۶-۰۷-۲۹ تا ۲۰۲۶-۰۸-۲۱) برابر است و موقعیتِ قیمت در ۹۷٫۵ درصد از این بازهٔ زمانی قرار دارد. اگر قیمت با اتکا بالای این سقفِ دوگانه بسته شود، آنگاه سطحِ گردِ ۷۰٫۰۰۰ دلار — نزدیک‌ترین عددِ رُندِ بالای قیمتِ فعلی — اولین سطحِ قابلِ رصد خواهد بود. فراتر از آن، مقاومتِ پیوتِ R2 در ۷۰٫۹۱۲ دلار (برگرفته از دادهٔ روزِ کاریِ ۲۰۲۶-۰۸-۲۰) سطحِ بعدی است که می‌توان رفتارِ قیمت را در اطرافش رصد کرد.

سناریوی دوم — توقف در سقف و آزمونِ سطوحِ زیرین

اگر قیمت در ناحیهٔ سقفِ ۱۸ روزه (۶۹٫۹۸۴ دلار) متوقف بماند و به زیرِ سقفِ روزِ کاریِ قبل (۶۸٫۹۸۲ دلار) بازگردد، آنگاه بستهٔ روزِ کاریِ قبل (۶۸٫۰۶۰ دلار) و سپس پیوتِ کلاسیکِ P (۶۷٫۵۵۶ دلار) سطوحِ بعدیِ قابلِ رصد هستند. در این مسیر، میانگینِ متحرکِ نمایی ۵۰ کندلِ یک‌ساعته در ۶۷٫۳۷۲ دلار و میانگینِ متحرکِ نمایی ۲۰ کندلِ چهارساعته در ۶۶٫۶۴۴ دلار می‌توانند به‌عنوانِ نواحیِ تقاطع با حمایتِ پیوتِ S1 (۶۶٫۱۳۰ دلار) اهمیتِ ویژه‌ای داشته باشند. شایانِ ذکر است که قیمت هم‌اکنون ۷۱ درصد از میانگینِ دامنهٔ روزانهٔ ۱۰ روزِ کاملِ اخیر (۲٫۹۲۸ دلار) را پیموده و ATR(۱۴) چهارساعته معادلِ ۱٫۰۱۵ دلار است؛ این دو داده ابعادِ نوسانِ معمول را توصیف می‌کنند.

سناریوی سوم — تحکیمِ بازه و انتظار برای شکست

اگر قیمت بینِ سطحِ گردِ ۶۹٫۰۰۰ دلار و سقفِ ۱۸ روزه (۶۹٫۹۸۴ دلار) در نوسانِ محدود بماند و هیچ‌یک از این دو مرز با اتکا شکسته نشود، آنگاه بازار در حالتِ انتظار قرار دارد و شکستِ یکی از این دو سطح، مسیرِ بعدیِ قابلِ رصد را مشخص خواهد کرد. در این حالت، ATR(۱۴) یک‌ساعته در ۰٫۵۱۲ دلار می‌تواند معیارِ سنجشِ ابعادِ نوسانِ ساعتی باشد. پوزیشنِ خالصِ سفته‌بازانِ بزرگ با نمرهٔ نرمال‌شدهٔ ۰٫۴۳۱ و نسبتِ طلا به نقره در ۶۵٫۹ از متغیرهایی هستند که در کنارِ تحولاتِ قیمتی قابلِ پی‌گیری‌اند؛ هرچند تغییرِ نرخِ بهرهٔ حقیقیِ ۱۰ سالهٔ آمریکا به میزانِ ۰٫۰۴۰ واحدِ درصد در ۲۰ روزِ کاریِ گذشته صرفاً زمینه‌ای برای توصیفِ هزینهٔ فرصتِ نگه‌داشتنِ نقره است و به‌تنهایی جهتِ بازار را تعیین نمی‌کند.

در هر سه سناریو، میانگینِ دامنهٔ روزانه در بازهٔ ۲۵۲ روزه (۲۰۲۵-۰۸-۰۴ تا ۲۰۲۶-۰۷-۲۸) برابر با ۳٫۷۶۴ دلار و صدکِ ۸۰ آن (روزهای پرنوسان) برابر با ۵٫۱۸۳ دلار است؛ این ارقام نشان می‌دهند که دامنهٔ کنونیِ امروز (۲٫۰۹۳ دلار تا این لحظه) هنوز در محدودهٔ نوسانِ روزهای معمولِ این بازار جای می‌گیرد.

چه چیزی می‌تواند این تصویر را باطل کند

ساختارِ فعلیِ قیمت — که با قرارگرفتنِ بالای میانگینِ متحرکِ نمایی ۲۰ کندلِ چهارساعته (۶۶٫۶۴۴ دلار)، عبور از مقاومتِ پیوتِ R1 (۶۹٫۴۸۶ دلار) و تغییرِ ۲٫۲۹ درصدی نسبت به بازگشاییِ امروز (۶۸٫۰۹۴ دلار) توصیف می‌شود — اگر قیمت زیرِ حمایتِ پیوتِ S1 در ۶۶٫۱۳۰ دلار تثبیت شود، اعتبارِ خود را از دست می‌دهد و حمایتِ پیوتِ S2 در ۶۴٫۲۰۰ دلار سطحِ بعدیِ قابلِ رصد می‌شود. همچنین اگر دامنهٔ نهاییِ روز از صدکِ ۸۰ دامنهٔ بلندمدت (۵٫۱۸۳ دلار در بازهٔ ۲۵۲ روزهٔ ۲۰۲۵-۰۸-۰۴ تا ۲۰۲۶-۰۷-۲۸) فراتر رود، این نوسان خارج از هنجارِ معمولِ بازار تلقی می‌شود و می‌تواند نشانهٔ یک رویدادِ قیمتیِ غیرمعمول باشد. در هر صورت، هیچ‌یک از سناریوهای بالا یا باطل‌کننده‌هایشان توصیهٔ معاملاتی نیستند.

جدولِ اعداد و سطوحِ کلیدی

هر عدد این جدول مستقیماً از دادهٔ بازار محاسبه شده است؛ ستونِ «مبنا» می‌گوید از کدام فید و کدام بازهٔ زمانی آمده تا هر ادعایی قابلِ بررسی باشد.

امروز

• آخرین قیمت: 69.652 دلار (کندلِ بستهٔ 2026-08-21 11:05 UTC، منبع broker)
• قیمتِ بازگشاییِ امروز: 68.094 دلار (منبع broker)
• سقفِ امروز: 69.984 دلار (منبع broker)
• کفِ امروز: 67.891 دلار (منبع broker)
• دامنهٔ امروز تا این لحظه: 2.093 دلار (منبع broker)
• تغییر نسبت به بازگشاییِ امروز: 1.558 دلار (منبع broker)
• درصدِ تغییر نسبت به بازگشاییِ امروز: 2.29 درصد (منبع broker)

روزِ کاریِ پیشین و سطوحِ پیوت

• سقفِ روزِ کاریِ قبل: 68.982 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-20، منبع broker)
• کفِ روزِ کاریِ قبل: 65.626 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-20، منبع broker)
• بستهٔ روزِ کاریِ قبل: 68.060 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-20، منبع broker)
• مقاومتِ پیوت R2 = P + (سقف−کف): 70.912 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-20، منبع broker)
• مقاومتِ پیوت R1 = ۲P − کف: 69.486 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-20، منبع broker)
• پیوتِ کلاسیک P = (سقف+کف+بسته)÷۳: 67.556 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-20، منبع broker)
• حمایتِ پیوت S1 = ۲P − سقف: 66.130 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-20، منبع broker)
• حمایتِ پیوت S2 = P − (سقف−کف): 64.200 دلار (روزِ کاریِ 2026-08-20، منبع broker)

محدودهٔ اخیر و اعدادِ رُند

• سقفِ 18 روزِ اخیر: 69.984 دلار (18 روزِ معاملاتیِ اخیر (2026-07-29 تا 2026-08-21)، منبع broker)
• کفِ 18 روزِ اخیر: 56.556 دلار (18 روزِ معاملاتیِ اخیر (2026-07-29 تا 2026-08-21)، منبع broker)
• موقعیتِ قیمت داخلِ همین محدوده: 97.5 درصد (18 روزِ معاملاتیِ اخیر (2026-07-29 تا 2026-08-21)، منبع broker)
• نزدیک‌ترین عددِ رُندِ بالای قیمت: 70.000 دلار (گامِ 1، منبع محاسبهٔ حسابی)
• نزدیک‌ترین عددِ رُندِ پایینِ قیمت: 69.000 دلار (گامِ 1، منبع محاسبهٔ حسابی)

نوسان

• میانگینِ دامنهٔ روزانه در 10 روزِ کاملِ اخیر: 2.928 دلار (10 روزِ کاملِ معاملاتی، منبع broker)
• سهمِ پیموده‌شده از میانگینِ دامنهٔ روزانه: 71 درصد (منبع broker)
• ATR(۱۴) روی کندلِ یک‌ساعته: 0.512 دلار (386 کندلِ H1، منبع broker)
• ATR(۱۴) روی کندلِ چهارساعته: 1.015 دلار (103 کندلِ H4، منبع broker)
• میانگینِ دامنهٔ روزانه در بازهٔ بلند: 3.764 دلار (2025-08-04 تا 2026-07-28، منبع dukascopy)
• صدکِ ۲۰ دامنهٔ روزانه (روزهای آرام): 1.411 دلار (2025-08-04 تا 2026-07-28، منبع dukascopy)
• صدکِ ۸۰ دامنهٔ روزانه (روزهای پرنوسان): 5.183 دلار (2025-08-04 تا 2026-07-28، منبع dukascopy)

ساختار و زمینهٔ کلان

• میانگینِ متحرکِ نمایی ۲۰ روی چهارساعته: 66.644 دلار (103 کندلِ H4، منبع broker)
• میانگینِ متحرکِ نمایی ۵۰ روی یک‌ساعته: 67.372 دلار (386 کندلِ H1، منبع broker)
• نسبتِ طلا به نقره (اونس طلا به ازای هر اونس نقره): 65.9 (هر دو پا از همان مبنای قیمتی، منبع broker)
• تغییرِ نرخِ بهرهٔ حقیقیِ ۱۰سالهٔ آمریکا در ۲۰ روزِ کاری: 0.040 واحدِ درصد (۲۰ روزِ کاری، منبع FRED:DFII10)
• پوزیشنِ خالصِ سفته‌بازانِ بزرگ (نرمال‌شده ‎−۱ تا ‎+۱): 0.431 (آخرین گزارشِ هفتگی، منبع CFTC COT)

این اعداد از کجا آمده‌اند

همهٔ قیمت‌ها و سطوحِ این صفحه از یک منبعِ واحد می‌آیند: کندلِ پنج‌دقیقه‌ای فیدِ broker — یعنی همان مبنای قیمتی که سفارش رویش اجرا می‌شود. تایم‌فریم‌های بالاتر (یک‌ساعته، چهارساعته، روزانه) از همان کندلِ پنج‌دقیقه‌ای بالا ساخته می‌شوند و ردیفِ خامِ ذخیره‌شده خوانده نمی‌شود، چون آن ردیف‌ها در گذشته سه قراردادِ زمانیِ متفاوت داشتند. کندلِ در حالِ شکل‌گیری از محاسبه کنار گذاشته می‌شود تا هیچ عددی از آینده وام گرفته نشود.

«روزِ معاملاتی» در این صفحه از ساعت ۲۲:۰۰ گرینویچ تا ۲۲:۰۰ روز بعد است، نه از نیمه‌شب تا نیمه‌شب؛ بازارِ فلزات یکشنبه شب باز می‌شود و اگر روزها تقویمی بریده شوند، دو ساعتِ بازگشاییِ یکشنبه یک «روزِ» ساختگی می‌سازد و میانگینِ دامنهٔ روزانه را کمتر از واقع نشان می‌دهد.

آنچه امروز عمداً محاسبه نشد

شفافیت دربارهٔ چیزی که نداریم به‌اندازهٔ خودِ داده مهم است. این موارد امروز از تحلیل کنار گذاشته شدند و هیچ‌کدام با تخمین یا با وصله‌کردنِ منبعِ دیگری جایگزین نشدند:

• فیدِ broker فقط 18 روزِ معاملاتی عمق دارد؛ سقف/کفِ بلندتر از منبعِ دیگری وصله نشد (اختلافِ مبنا)
• EMA200 روزانه به ~۴۰۰ روز داده در یک مبنای قیمتیِ واحد نیاز دارد؛ فیدِ broker این عمق را ندارد و وصلهٔ چندمنبعی سطح را جابه‌جا می‌کند
• نمونهٔ خبرِ ۳ روزِ اخیر کافی نبود (n=0، کف ۳)

سلبِ مسئولیت

این صفحه یک گزارشِ داده‌محور از وضعیتِ بازار است، نه توصیهٔ سرمایه‌گذاری و نه سیگنالِ خرید یا فروش. هیچ عددی در این متن پیش‌بینیِ قیمت نیست؛ سطوحِ ذکرشده صرفاً نقاطی هستند که از دادهٔ گذشته محاسبه شده‌اند و هیچ تضمینی دربارهٔ رفتارِ قیمت در آینده نمی‌دهند. معامله در بازارِ فلزات و فارکس با اهرم، ریسکِ از دست دادنِ کلِ سرمایه را دارد. تصمیمِ معاملاتی مسئولیتِ خودِ شماست؛ پیش از هر اقدامی وضعیتِ مالی و میزانِ تحملِ ریسکِ خود را بسنجید و در صورتِ نیاز از مشاورِ دارای مجوز کمک بگیرید.